Weighted moving average theory

A Scottrade recebeu a maior pontuação numérica no estudo de satisfação de investidores autodirecionados, com base em 4.242 respostas, medindo 13 empresas e as experiências e percepções de investidores que usam empresas de investimento auto-dirigidas, pesquisadas em janeiro de 2017. Suas experiências podem variar. Visite jdpower. O login e acesso autorizado à conta indicam que o cliente concorda com o Contrato de Conta de Corretagem. Tal consentimento é eficaz em todos os momentos ao usar este site. O acesso não autorizado é proibido. Scottrade, Inc. e Scottrade Bank são empresas separadas, mas afiliadas e são subsidiárias integrais da Scottrade Financial Services, Inc. Produtos e serviços de corretagem oferecidos pela Scottrade, Inc. - Membro FINRA e SIPC. Depósito de produtos e serviços oferecidos pelo Scottrade Bank, Membro FDIC. 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O desempenho desses fundos provavelmente será significativamente diferente do seu índice de referência em períodos superiores a um dia, eo seu desempenho ao longo do tempo pode, de facto, virar-se ao contrário do seu índice de referência. Os investidores devem monitorar essas participações, consistentes com suas estratégias, com tanta frequência quanto diariamente. Os investidores devem considerar os objetivos de investimento, riscos, encargos e despesas de um fundo mútuo antes de investir. Um prospecto contém esta e outras informações sobre o fundo e pode ser obtido on-line ou contactando a Scottrade. O prospecto deve ser lido atentamente antes de investir. Os fundos de nenhuma taxa de transação (NTF) estão sujeitos aos termos e condições do programa de fundos do NTF. A Scottrade é compensada pelos fundos que participam do programa NTF através de taxas de manutenção de registros, acionistas ou SEC 12b-1. Negociação de margem envolve encargos de juros e riscos, incluindo o potencial de perder mais do que depositado ou a necessidade de depositar garantia adicional em um mercado em queda. A Declaração e Contrato de Divulgação de Margem (PDF) está disponível para download, ou está disponível em uma de nossas filiais. Ele contém informações sobre nossas políticas de empréstimos, encargos de juros e os riscos associados às contas de margem. As opções envolvem riscos e não são adequadas para todos os investidores. Informações detalhadas sobre nossas políticas e os riscos associados a opções podem ser encontradas no Scottrade Options Application and Agreement. Acordo de Conta de Corretagem. Pelo download das Características e Riscos de Opções e Suplementos Padronizados (PDF) da Corporação de Clearing de Opções, ou solicitando uma cópia entrando em contato com a Scottrade. Documentação de apoio para quaisquer reivindicações será fornecido a pedido. Consulte o seu consultor fiscal para obter informações sobre como os impostos podem afetar o resultado dessas estratégias. Tenha em mente que o lucro será reduzido ou a perda piorou, conforme aplicável, pela dedução de comissões e taxas. A volatilidade do mercado, o volume ea disponibilidade do sistema podem afetar o acesso à conta e a execução comercial. Tenha em mente que, embora a diversificação pode ajudar a espalhar o risco, ele não garante um lucro, ou proteger contra a perda, em um mercado para baixo. Scottrade, o logotipo da Scottrade e todas as outras marcas registradas, registradas ou não, são propriedade da Scottrade, Inc. e de suas afiliadas. Hiperlinks para sites de terceiros contêm informações que podem ser de interesse ou uso para o leitor. Sites de terceiros, pesquisas e ferramentas são de fontes consideradas confiáveis. A Scottrade não garante a exatidão ou integridade das informações e não garante que os resultados sejam obtidos com o uso. 2017 Scottrade, Inc. Todos os direitos reservados. Média ponderada O que é Média ponderada A média ponderada é uma média calculada dando valores em um conjunto de dados mais influência de acordo com algum atributo dos dados. É uma média em que cada quantidade a ser calculada é atribuída a um peso, e essas ponderações determinam a importância relativa de cada quantidade na média. As ponderações são o equivalente a ter muitos itens semelhantes com o mesmo valor envolvido na média. VIDEO Carregar o leitor. BREAKING Down Média ponderada A média ponderada é mais frequentemente calculada em relação à frequência dos valores de um conjunto de dados. Uma média ponderada pode ser calculada de diferentes maneiras, no entanto, se certos valores em um conjunto de dados são dados mais importância por razões diferentes da freqüência de ocorrência. Cálculo da média ponderada dos investidores muitas vezes compilar uma posição em um estoque ao longo de vários anos. Os preços das ações mudam diariamente, por isso pode ser difícil manter o controle da base de custo sobre as ações acumuladas ao longo de um período de anos. Se um investidor quiser calcular uma média ponderada do preço da ação que pagou pelas ações, ele deve multiplicar o número de ações adquiridas a cada preço por esse preço, somar esses valores e dividir o valor total pelo número total de ações . Por exemplo, digamos que um investidor adquire 100 ações de uma empresa no ano 1 em 10 e 50 ações da mesma empresa no ano 2 em 40. Para obter a média ponderada do preço pago, o investidor multiplica 100 ações por 10 para Ano 1, 50 ações por 40 para o ano 2 e, em seguida, adiciona os resultados para obter um valor total de 3.000. O investidor divide o valor total pago pelas ações, 3.000 neste caso, pelo número total de ações adquiridas ao longo dos dois anos, 150, para obter o preço médio ponderado pago de 20. Esta média é ponderada em relação ao número de ações Adquirido a cada preço e não apenas ao preço absoluto. Exemplos de Média Ponderada A média ponderada mostra-se em muitas áreas de financiamento, além do preço de compra de ações, incluindo retornos de carteira, contabilidade de estoque e avaliação. Quando um fundo, que detém vários títulos, é de 10 no ano, que 10 representa uma média ponderada de retornos para o fundo em relação ao valor de cada posição no fundo. Para a contabilidade de inventário, o valor médio ponderado das contas de estoque explica as flutuações nos preços das commodities, por exemplo, enquanto os métodos LIFO ou FIFO dão mais importância ao tempo do que ao valor. Ao avaliar as empresas para discernir se suas ações estão corretamente com preço, os investidores usam o custo médio ponderado do capital (WACC) para descontar os fluxos de caixa de uma empresa. O WACC é ponderado com base no valor de mercado da dívida e do capital próprio em uma estrutura de capital da empresa. Informações legais importantes sobre o e-mail que você enviará. Ao usar este serviço, você concorda em inserir seu endereço de e-mail real e enviá-lo somente para pessoas que você conhece. É uma violação da lei em algumas jurisdições falsamente identificar-se em um e-mail. Todas as informações que você fornecer serão usadas pela Fidelity exclusivamente para o propósito de enviar o e-mail em seu nome. A linha de assunto do e-mail que você enviar será Fidelity: Seu e-mail foi enviado. Fundos Mútuos e Investimentos em Fundos Mútuos - Fidelity Investments Clicando em um link, será aberto em uma nova janela. Negociação em movimento com médias móveis Liberte esta ferramenta simples, mas poderosa para desbloquear uma riqueza de informações dentro de seus gráficos. Fidelity Active Trader News ndash 11/24/2017 Entre todas as ferramentas de análise técnica à sua disposiçãoMACD. Índice de Força Relativa. Teoria de Dow. Ponto e figura gráficos, castiçais japoneses. Teorias do calendário. E as médias moremoving são uma das mais simples de entender e usar em sua estratégia. No entanto, eles também são um dos indicadores mais significativos das tendências de mercado, sendo particularmente útil no mercado de tendências ascendentes (ou descendentes) que temos experimentado desde 2009. Aqui você pode incorporar médias móveis para aumentar potencialmente sua proficiência de negociação. O que são médias móveis Uma média é simplesmente a média de um conjunto de números. Uma média móvel é essencialmente uma média é uma média móvel, porque como novos preços são feitos, os dados mais antigos é descartado e os dados mais recentes substitui-lo. A estoques movimentos normais podem ser voláteis, girando para cima ou para baixo, tornando-se um pouco difícil de avaliar sua direção geral. O objetivo principal de mover médias é suavizar os dados que você está revendo para ajudar a obter um sentido mais claro da tendência (veja o gráfico abaixo). Uma média móvel suaviza o preço. Fonte: FactSet, a partir de 16 de novembro de 2017. Existem alguns tipos diferentes de médias móveis que os investidores costumam usar. Média móvel simples (SMA). Um SMA é calculado adicionando todos os dados para um período de tempo específico e dividindo o total pelo número de dias. Se a ação XYZ fechou aos 30, 31, 30, 29 e 30 nos últimos cinco dias, a média móvel simples de 5 dias seria 30. Média móvel exponencial (EMA). Também conhecida como média móvel ponderada, uma EMA atribui maior peso aos dados mais recentes. Muitos comerciantes preferem usar EMAs para colocar mais ênfase nos desenvolvimentos mais recentes. Média móvel centrada. Também conhecida como média móvel triangular, uma média móvel centrada leva em consideração o preço eo tempo, colocando o maior peso no meio da série. Este é o tipo menos comum de média móvel. As médias móveis podem ser implementadas em todos os tipos de gráficos de preços (por exemplo, linha, barra e castiçal), bem como em gráficos de pontos e figuras. Eles também são um componente importante de outros indicadores como Bollinger Bands. Configurando médias móveis Ao configurar seus gráficos, adicionar médias móveis é muito fácil. No Active Trader Pro. Por exemplo, basta abrir um gráfico e selecionar indicadores no menu principal. Pesquise ou navegue para médias móveis e selecione a que deseja adicionar ao gráfico. Você pode escolher entre muitos indicadores de média móvel, incluindo uma média móvel simples ou exponencial. Você pode escolher o período de tempo para a média móvel. Uma configuração comumente usada é aplicar uma média móvel simples de 50 dias e uma média móvel simples de 200 dias para um gráfico de preços. Como as médias móveis são usadas As médias móveis com intervalos de tempo diferentes podem fornecer uma variedade de informações. Uma média móvel mais longa (como uma EMA de 200 dias) pode servir como um dispositivo de suavização valioso quando você está tentando avaliar tendências de longo prazo. Uma média móvel mais curta, como uma média móvel de 50 dias, obviamente acompanhará mais de perto a ação do preço e, portanto, é freqüentemente usada para gerar sinais comerciais de curto prazo. A média móvel curta pode servir como um indicador de suporte e resistência e é freqüentemente usado como um alvo de preço de curto prazo ou nível-chave. Como exatamente as médias móveis geram sinais de negociação As médias móveis são amplamente reconhecidas por muitos comerciantes como indicadores potenciais de níveis de preços futuros. Se o preço está acima de uma média móvel, pode servir como um nível de apoio forte, quer dizer, se o estoque não cair, o preço pode ter um tempo mais difícil, caindo abaixo do nível de preço médio móvel. Alternativamente, se o preço estiver abaixo de uma média móvel, pode servir como um nível de resistência forte, significando que se o estoque fosse aumentar, o preço poderia lutar para subir acima da média móvel. A cruz dourada ea cruz da morte Duas médias móveis também podem ser usadas em conjunto para gerar um poderoso crossover trading sinal. O método crossover envolve a compra ou venda quando uma média móvel mais curta atravessa uma média móvel mais longa. Um sinal de compra é gerado quando uma média de movimento rápido cruza acima de uma média móvel lenta. Por exemplo, a cruz dourada ocorre quando uma média móvel, como a EMA de 50 dias, cruza acima de uma média móvel de 200 dias. Este sinal pode ser gerado em um estoque individual ou em um índice de mercado amplo, como o SP 500. Alternativamente, um sinal de venda é gerado quando uma média de movimento rápido cruza abaixo de uma média móvel lenta. Esta cruz de morte ocorreria se uma média móvel de 50 dias, por exemplo, cruzasse abaixo de uma média móvel de 200 dias. Médias móveis em ação e algumas dicas finais Como regra geral, lembre-se que as médias móveis são tipicamente mais úteis quando usadas durante tendências de alta ou baixa, e geralmente são menos úteis quando usadas em mercados laterais. De um modo geral, os estoques têm sido em uma tendência de subida de escada para a maioria dos cerca de sete anos bull rally, de modo teoria sugere que as médias móveis podem ser ferramentas particularmente poderosas no ambiente de mercado atual. Olhando novamente para o gráfico SP 500 (acima), você pode ver que a tendência de longo prazo é para cima. Além disso, o preço é ligeiramente acima da média móvel de curto prazo e bem acima da média móvel de longo prazo. Se o preço fosse diminuir do nível atual, ambas as médias móveis seriam consideradas como níveis de suporte significativos. O próximo sinal de crossover possível seria o cruzamento médio de movimento rápido abaixo da média lenta (uma cruz de morte). Observe que o último crossover para o SP 500 foi uma volta dourada bullish volta em 2017. Desde que o sinal de cruz dourada, o SP 500 subiu de cerca de 1.240 para, atualmente, em torno de 2,100não muito gasto para um sinal de cruzamento simples média móvel. Saiba mais A análise técnica concentra-se nas ações do mercado especificamente, volume e preço. A análise técnica é apenas uma abordagem para analisar os estoques. Ao considerar quais ações comprar ou vender, você deve usar a abordagem que você está mais confortável com. Como com todos os seus investimentos, você deve fazer sua própria determinação sobre se um investimento em um determinado título ou valores mobiliários é adequado para você com base em seus objetivos de investimento, tolerância ao risco e situação financeira. O desempenho passado não é garantia de resultados futuros. Os mercados accionistas são voláteis e podem diminuir significativamente em resposta a acontecimentos adversos do emitente, políticos, regulamentares, de mercado ou económicos. Os votos são enviados voluntariamente por indivíduos e refletem sua própria opinião sobre a utilidade dos artigos. Um valor percentual de utilidade aparecerá uma vez que um número suficiente de votos tenha sido enviado. Fidelity Brokerage Services LLC, Membro NYSE, SIPC. 900 Salem Street, Smithfield, RI 02917 Informações legais importantes sobre o e-mail que você estará enviando. Ao usar este serviço, você concorda em inserir seu endereço de e-mail real e enviá-lo somente para pessoas que você conhece. É uma violação da lei em algumas jurisdições falsamente identificar-se em um e-mail. Todas as informações que você fornecer serão usadas pela Fidelity exclusivamente para o propósito de enviar o e-mail em seu nome. A linha de assunto do e-mail que você envia será Fidelity: Seu e-mail foi enviado.7.3.7 Expondentially Weighted 7.3.7 Média Móvel Ponderada Exponencialmente Para conciliar os pressupostos da estimativa da média móvel ponderada uniformemente (UWMA) com as realidades da heterocedasticidade do mercado, podemos aplicar o estimador 7.10 apenas aos dados históricos mais recentes tq. Que deve ser mais reflexo das condições de mercado atuais. Fazer isso é auto-destrutivo, pois aplicar o estimador 7.10 a uma pequena quantidade de dados aumentará seu erro padrão. Consequentemente, UWMA implica um dilema: aplicá-lo a um monte de dados é ruim, mas por isso é aplicá-lo a um pouco de dados. Isso motivou Zangari (1994) a propor uma modificação da UWMA chamada estimativa da média móvel ponderada exponencialmente (EWMA ).2 Isto aplica uma ponderação não uniforme para dados de séries temporais, de modo que muitos dados podem ser usados, mas os dados recentes são mais pesados . Como o nome sugere, os pesos são baseados na função exponencial. A estimativa da média móvel ponderada exponencialmente substitui o estimador 7.10 com o atributo em que o fator de decaimento geralmente é atribuído a um valor entre 0,95 e 0,99. Fatores menores de decaimento tendem a pesar dados mais recentes. Observe que a estimativa da média móvel ponderada exponencialmente é amplamente utilizada, mas é uma modesta melhoria em relação à UWMA. Ele não tenta modelar a heteroscedasticidade condicional do mercado mais do que a UWMA. Seu esquema de ponderação substitui o dilema de quantos dados usar com um dilema semelhante quanto ao quão agressivo um fator de deterioração a ser usado. Considere novamente a Figura 7.6 e nosso exemplo da posição de USD 10MM é SGD. Vamos estimar 10 1 usando estimador exponencialmente ponderado da média móvel 7.20. Se usarmos .99, obtemos uma estimativa de 10 1 de 0,0054. Se usarmos .95, obtemos uma estimativa de 0,0067. Estes valores correspondem a resultados de valor em risco de USD 89.000 e USD 110.000, respectivamente. Exercícios A Tabela 7.7 indica 30 dias de dados para Libor de CHF de 1 mês. Anexo 7.7: Dados para Libor de CHF de 1 mês. As taxas são expressas como percentagens. Apesar de muitas inovações na análise técnica ao longo dos anos, a média móvel em todas as suas formas continua a ser um dos métodos mais poderosos disponíveis para analisar, negociar e lucrar com o mercado financeiro Movimentos. As médias móveis podem ser colocadas para uma ampla diversidade de usos, desde a avaliação da principal tendência do mercado dentro de qualquer período de tempo, até a detecção de condições de sobre-compra / sobre-venda de curto prazo. Como consequência, as médias móveis constituem um componente crítico em muitos sistemas de negociação de regras fixas de alta qualidade. Tem havido muita inovação em médias móveis ao longo dos anos. No entanto, o conceito básico é o de alisar as flutuações de preços a curto prazo, a fim de obter uma melhor imagem da tendência geral. O cálculo específico para alcançar este objectivo pode diferir de acordo com o tipo de média utilizada, mas uma vez que este alisamento tenha sido alcançado, uma ou mais dessas médias de prazos diferentes podem então ser comparadas entre si para obter informações adicionais sobre movimentos de mercado e oportunidades comerciais resultantes . Cálculos básicos da média móvel A média móvel simples é calculada adicionando os preços (geralmente os preços de fechamento, mas não necessariamente) em n períodos de tempo e, em seguida, dividindo pelo número de períodos de tempo: Média móvel (n) Preço (1) Preço ) Preço (3) Preço (n) Este tipo de média móvel é o mais comumente usado. Ela tem esse fato como sua principal vantagem, na medida em que constitui uma base pronta de comparação, porque tantos jogadores no mercado usá-lo. Por exemplo, muitas pessoas gostam de acompanhar a média móvel de 200 dias porque sabem que muitos jogadores de longo prazo, como fundos de investimento, acompanham seus movimentos de perto e seguem-no. Outros tipos de média móvel foram criados, geralmente com o objetivo de corrigir alguma deficiência percebida na média simples. A média móvel ponderada dá uma ação de preço mais recente uma ponderação progressivamente maior do que ação de preço mais distante no início da seqüência. A noção é que a ação de preço mais recente deve ser dada maior consideração do que os preços que ocorreram mais atrás no passado, particularmente no caso de médias móveis mais longas. Portanto, se w (n) for o peso de Preço (n) no período n, o cálculo é: Média Móvel Ponderada (n) w (1) Preço1 w (2) Preço2. W (n) Preço (n) nw (n) onde w (n) é a soma dos pesos individuais. Normalmente, os pesos usados ​​são lineares, por exemplo, se o preço mais recente for Price1 e n5, então poderemos usar: w (1) 5, w (2) 4, w (3) 3, w (4) 5) 1. Isto dá a pesagem mais pesada exigida ao preço mais recente, Price1, e conseqüentemente menos peso em reduzir linearmente a forma a outros preços na seqüência. No entanto, existem outros tipos de cálculo da média móvel. Por exemplo, a média móvel exponencial usa pesos derivados de uma seqüência exponencial. No entanto, no entanto, estas médias móveis podem ser calculadas, o objectivo é, em última análise, o mesmo. É para suavizar o ruído e flutuações aleatórias da série de preços, a fim de dar a melhor imagem possível da principal tendência no prazo considerado. A partir desse ponto, esta informação pode ser usada em conjunto com a de outras médias móveis ou mesmo outros indicadores técnicos completamente. Como as médias móveis são usadas Embora os cálculos utilizados para obter médias móveis podem ser um pouco intrincados, seu uso é bastante mais simples e imediato. Pode-se usar uma única média móvel para determinar a direção geral da tendência, bem como para encontrar zonas de suporte e resistência exatamente da mesma maneira que você faria para uma linha de tendência padrão. Quando o preço está acima da média móvel única e o último está apontando para cima, então esta é uma clara indicação de uma tendência de alta. Inversamente, quando o preço está abaixo da média e o último está apontando para baixo, então isso é indicação clara de uma tendência de baixa. No entanto, note-se que, uma vez que a média móvel é um indicador de atraso, indica, portanto, qual foi a tendência até este ponto, mas não necessariamente no futuro. Dito isto, um analista técnico habilidoso pode integrar a análise da média móvel com outros indicadores técnicos para gerar uma avaliação de alta probabilidade de como os preços provavelmente se moverão. A combinação de média móvel dois é provavelmente o mais comumente usado porque é muito eficaz, bem como rápido para interpretar e compreender. Também se presta facilmente para ser incorporado em sistemas de negociação de regras fixas. Com duas médias móveis, a média mais curta rastreia a tendência de curto prazo, enquanto a média mais longa rastreia a tendência de longo prazo. Conseqüentemente, quando a média mais curta cruza acima ou abaixo da média de longo prazo, isso significa uma possível mudança de tendência. Se a média mais curta cruzar abaixo da média de longo prazo, isso significa que o mercado pode estar começando um movimento de curto prazo para a desvantagem, e vice-versa. Esse tipo de característica de crossover é comumente usado na criação de condições de configuração automatizadas. Quando ocorre, o mercado está configurado para uma nova tendência de alta ou tendência de baixa de acordo com as médias móveis e, conseqüentemente, o comerciante cria uma condição de entrada para, em seguida, explorar essa nova situação. A condição de entrada mais simples é nenhuma condição de entrada de todo, isto é, simplesmente compra ou vende quando as duas médias se cruzam. No entanto, este tipo de sistema é altamente vulnerável a movimentos falsos e, consequentemente, melhores sistemas de negociação geralmente empregam uma condição de entrada subseqüente após a configuração da média móvel ter sido acionada. Exemplos são (1) sinal de compra / venda em velas, (2) confirmações de osciladores como RSI, (3) quebras de linha de tendência e assim por diante. Quando a ação de preço em si é incluída com as médias móveis, informações ainda mais úteis podem ser recolhidas. Se o preço estiver acima da média móvel mais curta que é ela mesma acima da média móvel mais longa, podemos inferir que o mercado está em uma condição bullish unambiguous, e um deve olhar primeiramente para comprar oportunidades, ou para possibilidades adicionar às posições longas existentes . Se o preço estiver abaixo da média móvel mais curta, que é ela própria abaixo da média móvel mais longa, inferimos que o mercado é inequivocamente de baixa. Neste caso, estamos principalmente à procura de oportunidades de venda, ou para as chances de adicionar aos negócios existentes curtas. No entanto, quando o preço está entre as duas médias móveis, a interpretação torna-se um pouco menos óbvio. Sob esta situação, o comerciante pode não querer iniciar qualquer comércio, mas sim esperar até que a situação se resolva claramente em um dos dois cenários acima descritos. Se o comerciante já detém uma posição existente e, em seguida, este cenário neutro aparece, isso pode ser inferido como uma oportunidade para reduzir a posição (esperemos que através da obtenção de lucros) ou para fechá-lo completamente em antecipação de uma inversão de tendência. Naturalmente, outras formas de análise técnica seriam usadas para decidir qual dessas duas possibilidades deveria ser favorecida. O comerciante pode não necessariamente fazer exatamente a mesma coisa em cada cenário, a menos que um sistema de negociação de regras fixas está sendo usado. Com três médias móveis, ainda mais possibilidades são introduzidas. Neste caso, a situação bullish (bearish) unambiguous é quando a média movente a mais curta está acima (abaixo) da média movente a médio prazo, que é própria acima (abaixo) a média movente a mais longa. O próximo cenário é que a média curta poderia cruzar abaixo (acima) a média de médio prazo, mas a última poderia ainda permanecer acima (abaixo) da média móvel longa. Isso pode ser usado pelo comerciante como um sinal precoce de mudança de tendência para, pelo menos, sair do já existente ou curto. No entanto, este tipo de sinal é também o mais vulnerável a falsos intervalos. Outra possibilidade apresentada pelas três médias móveis é que a média mais curta atravesse abaixo da média de médio prazo, que por sua vez passa por baixo da média longa. Este cenário é uma situação de alta probabilidade para definitivamente fechar posições existentes, porque quando as médias de curto e médio prazo cruzam abaixo da média de longo prazo, isso significa que é altamente provável que a tendência principal tenha mudado. Embora nada seja garantido, há muito menos chance de um whipsaw quando a média do meio também confirma o sinal da média curta. No entanto, o preço que você paga por isso é que o sinal leva muito mais tempo para ocorrer e, portanto, você sair da sua posição existente que muito mais tarde. Três combinações de média móvel são freqüentemente usadas em sistemas de negociação de regras fixas pela mesma razão que eles permitem uma maior variedade de respostas em comparação com uma ou mesmo duas combinações de média móvel. O número de parâmetros variáveis ​​preço mais as três médias móveis é maior e se torna ainda maior se o sistema também inclui outros indicadores técnicos, tais como osciladores. Na verdade, também é possível usar quatro médias móveis (e sem dúvida mais além). Neste caso, tratar os quatro como dois pares pode produzir resultados muito bons. O analista emprega as duas médias móveis mais longas para determinar a tendência geral, usando crossovers simples, como explicado anteriormente. Uma vez que a tendência é definida deste modo, os dois crossovers de médias móveis mais curtos podem então ser utilizados para determinar sinais de entrada e saída dentro da direcção geral da tendência principal. Por exemplo, tendo as duas médias móveis de longo prazo, se o mais curto deste par é acima do mais longo, então o mercado é globalmente bullish. Dado que este é o caso, um então usa crossovers bullish das duas médias móveis de menor prazo para entrar em tendências longas SOMENTE, e crossovers de baixa para sair dessas posições longas. As posições curtas abertas não são introduzidas até que o par de médias de longo prazo atravesse no modo de urso. Quando o fazem, apenas os negócios curtos são tomados depois disso, novamente usando os cruzamentos de média móvel mais curta. Médias móveis usadas como osciladores As combinações de médias móveis também podem ser usadas para criar osciladores. Isso pode ser feito de várias maneiras diferentes. No famoso Moving Average Convergence Divergence (MACD) oscilador, a idéia básica é tomar a diferença entre 12-período e os 26-período exponencial mover médias, que produz a primeira linha de dois no oscilador. A segunda linha, chamada linha de sinal, é calculada como o equivalente exponencial da média móvel de 9 períodos. É claro que todos esses números podem ser variados. Os comerciantes então usaram o MACD procurando (1) cruzamentos das duas linhas, (2) cruzamentos da linha zero, (3) condições de sobrecompra / sobrevenda indicadas pelo oscilador quando comparadas com valores anteriores de si mesmas durante os últimos extremos de mercado, ( 4) quebra de linhas de tendência desenhadas sobre a própria linha MACD, (5) divergências do oscilador. Na verdade, as médias móveis são usadas em muitos mais osciladores do que apenas o MACD e podem dar valor muito além dos seus meios habituais de interpretação. Outras aplicações de médias móveis Além de tudo o que precede, ainda há mais usos que as médias móveis podem ser colocados. Muitos participantes do mercado gostam de seguir determinadas médias móveis na base que sabem que estes são populares e estão agudamente vigiados por outros participantes do mercado. Um bom exemplo disso é a média móvel simples de 200 dias. Uma vez que se trata de uma média móvel de muito longo prazo, segue a tendência de longo prazo de qualquer mercado, isto é, o prazo do investidor. Assim, muitos gestores de fundos de investimento e de pensões mantêm um olho no mercado em relação à média móvel de 200 dias. Encerra abaixo dessa média são considerados altamente negativos e podem levar à liquidação de posições. Assim, um comerciante inteligente também pode assistir a mesma média móvel de 200 dias para ganhar uma idéia do que os grandes jogadores são susceptíveis de estar pensando. A média de 200 dias geralmente dá um excelente apoio e resistência, em parte como resultado de uma profecia auto-realizável, na medida em que tantos grandes jogadores assistam a essa média particular e tomar decisões com base nele. Uma aplicação muito popular de médias móveis é projetar faixas de uma porcentagem fixa acima e abaixo da média móvel para formar um envelope de preço. O exemplo mais conhecido disso é o Bollinger Band, que é estruturado para conter 95 da ação de preço dentro dos limites das bandas. Assim, se o preço penetra nas faixas em qualquer direção, o comerciante consideraria o mercado sobre-comprado / sobrevendido e, portanto, potencialmente maduro para um comércio na direção oposta, ou então pronto para fazer uma fuga em um novo movimento direcional. As faixas de preços percentuais em torno de uma média móvel não precisam ser limitadas a apenas duas sozinhas. Alguns sistemas têm uma série de tais bandas projetadas em torno de uma única média móvel. Quando utilizados isoladamente ou em conjunto com outros indicadores técnicos, tais envelopes de preços podem fornecer informações muito úteis sobre a condição atual e provável do mercado. Outra aplicação de médias móveis tenta superar sua principal limitação, que é o fato de que eles são indicadores de atraso. Todos os pacotes de software técnicos hoje em dia permitem que você crie uma média móvel com base nos dados históricos usuais e, em seguida, deslocá-lo para frente um número fixo de períodos de tempo. A Média Móvel Deslocada (DMA) cria um efeito semelhante à projeção da média móvel no tempo, ao contrário de ter hoje em dia o valor médio móvel. O uso mais comum do DMA é como um indicador de tendência de curto prazo. Uma das principais desvantagens para todas as médias móveis é a dificuldade de saber qual é a média móvel do período de tempo ideal para usar com qual mercado, e também se o analista está melhor olhando para uma, duas ou mais combinações de médias móveis. Para superar esses problemas, Perry Kaufman, especialista em Sistemas de Negociação, inventou o Adaptive Moving Average, comumente disponível em todos os programas de análise técnica. A média móvel adaptativa é uma média única que varia dinamicamente seu próprio comprimento, tipicamente de uma média 2period a uma média de 30-período, de acordo com o grau de volatilidade e direcionalidade no mercado. Assim, quando o mercado tende fortemente com pouca volatilidade, o comprimento da média diminuirá em direção ao seu valor mínimo. No entanto, quando a tendência do mercado acabar por cair e uma faixa de negociação decorrer, a média móvel adaptativa vai crescer mais, tendendo para o seu valor máximo. O segredo para usar este indicador não é olhar para crossovers entre preço e média móvel, mas simplesmente para considerar a direção geral da própria média móvel. Assim, quando a média aponta para cima, a tendência é para cima, e quando ele aponta para baixo, a tendência é para baixo. Quando a direção da média móvel adaptativa é horizontal, o mercado está em uma faixa de negociação (pelo menos dentro do prazo geral diário, semanal, mensal em que a média adaptativa foi calculada). Assim, você só precisa de uma média móvel, não Dois ou mais, para muito bem determinar a tendência geral do mercado. Conclusão Em conclusão, a média móvel continua a ser uma ferramenta técnica muito poderosa. Dá ao analista / comerciante uma ampla gama de métodos possíveis para determinar a tendência geral do mercado em diferentes períodos de tempo, condições de sobrecompra / sobrevenda, sinais de entrada / saída de comércio e muitas vezes podem servir como excelentes zonas de suporte e resistência. As médias móveis também formam uma parte crítica de muitos excelentes sistemas comerciais baseados em regras. Eles são uma parte crucial do arsenal de qualquer analista técnico sério / comerciante e deve ser estudado e pesquisado em profundidade, a fim de ganhar todos os muitos benefícios que eles oferecem. Dr. Asoka Selvarajah é um ex-banqueiro de investimento de 11 anos de experiência, bem como um comerciante de mercados financeiros / pesquisador para muitos mais. Ele trabalhou como analista técnico para várias grandes empresas de Wall Street e foi um estrategista de negociação sênior de um fundo de investimento de vários bilhões de dólares no Reino Unido. Leia Mais Últimas mensagens de Asoka Selvarajah (ver todos)